当前我国油气行业面临的重大挑战及应对建议

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一、五大挑战

（一）油气需求加速增长，生产供应不足，供需矛盾凸显

随着我国经济的快速发展，工业化、城镇化持续推进，油气需求快速增长，2011年我国石油表观消费量达4.7亿吨，比上年增长4.5%，对外依存度超过55%，达56.3%；天然气表观消费量达1290亿立方米，同比增长20.6%，对外依存度由2010年的15.9%增至2011年的23.8%。2011年，国内石油、天然气产量仅分别增长了0.3%、7.9%，远低于同期油气消费量增速。近10年来，我国未发现新的大型油田，老油田挖潜能力有限，三大石油公司石油产量增长速度放缓（见图1和图2），供需缺口越来越大。同时，我国天然气工业处于起步阶段，需求量与产量双双呈现两位数的速度增长，但资源禀赋条件差，致密、低渗储量占据近一半，未来增储上产难度将越来越大。国内油气生产增速已经跟不上需求发展（见图3和图4），油气供应形势十分严峻。预计到2020年我国石油、天然气供需缺口将分别达到4亿吨和1300亿立方米，油气对外依存度分别达到67%和31%；到2030年油气供需缺口将分别达5.1亿吨、2000亿立方米，油气对外依存度分别达到70%和38%。

 

 

 

 

（二）油气投资快速增加，效益降低，石油公司面临生产经营压力

2011年，虽然国内石油公司营业收入大幅增长，平均增幅为30%左右（见图5），但由于前期国内石油公司处于规模化、优化布局阶段，投资较大；而国家油气价格机制改革不到位，导致炼油、天然气进口业务严重亏损；加上国内油气资源税收政策调整，以致公司税赋增加、成本上升。故此，2011年国内石油公司增收不增利，石油石化两大集团净利润增幅远小于国际大石油公司水平（见图6）。与此同时，2011年中石油和中石化现金流分别下降9%和14%，而同期国际大石油公司现金流大幅增长，其中雪佛龙和壳牌均增长38%。我国石油公司普遍面临投资回报率低、负债率高和现金流减少的生产经营压力。

 

 

（三）国际油气价格高位运行，国内市场保供压力较大

自2011年11月以来，国际油价经过一轮的快速飙升，一直高位震荡，今年4~5月间，由于地缘政治风险溢价的合理回归，油价开始出现下跌，但仍然位于90美元以上的高位，截至5月15日，WTI价格为每桶93.3美元，布伦特价格为每桶111.2美元（见图7）。预计后期在市场基本面的主导下，国际油价中的风险溢价成分将继续被挤出，WTI和布伦特油价均会出现下降，但90美元以上的高油价仍将维持一段时间。在我国宏观调控机制下，成品油调价的滞后和长期油价严重倒挂，使国内外价差不断扩大，3月20日调整后，我国成品油价格相当于100美元/桶的国际油价，但5月10日国家发改委下调了成品油价格后，我国与国际油价仍然存在差距。加之国内主营炼厂检修，今年3～5月将累计减少700万吨原油加工量，4～5月是我国农耕和农播等重要成品油需求旺季，出现局部柴油供应紧张局面，三大公司保供压力较大。

此外，随着国际原油价格的高位震荡，国际天然气价格再次攀升，目前东北亚LNG现货价格16美元/MMBtu，导致进口气价格倒挂问题更加严重，2011年中国石油进口气亏损约475亿元，预计2012年天然气进口亏损将进一步加大。随着天然气业务快速发展，国内市场机制不够健全，天然气基础设施薄弱，确保天然气安全平稳供应仍然面临着极为严峻的挑战。

 

（四）炼油企业面临环保日益严格、业务大幅亏损的双重压力

受环保法规和汽车行业燃料质量要求趋严的推动，近年来，根据国家和地方政府新的汽油、柴油质量标准要求，中石油和中石化等国家石油公司有序推进产品质量升级，建设了一批质量升级项目，目前汽油已全部达到国Ⅲ标准，硫含量降至150ppm。2011年国内油品质量升级步伐有所放缓，2011年7月1日是全国原定计划供应符合国Ⅲ标准柴油的日子，但由于下半年柴油供应偏紧，炼厂升级改造技术措施的实施需要一个过程，此外柴油用户面比汽油更广更复杂，也对升级置换工作带来了一定难度，因此，国Ⅲ标准柴油至2012年1月底在全国范围内的高速路、省道等加油站推广，柴油硫含量进一步降至350ppm。同时，国IV标准的汽油也将推迟到2014年1月1日在全国普遍供应。

国内部分炼油企业高标号车用汽油生产仍面临一定的挑战。我国炼油工业也在持续调整优化产品结构，增加化工轻油产量，大幅提高高标号汽油、高档润滑油等高附加值产品比例。中石化计划2011～2013年每年投巨资用于炼油板块的升级改造，重点是调整布局、实施油品质量升级改扩建，满足环保需要及地区成品油需求。中国石油集团“十一五”期间，其高标号汽油在所产汽油中占比从38.96%提高到67%，高档润滑油在润滑油中的占比已从41.3%提高到53%。

一方面，由于国际油价高位震荡，部分社会经营单位囤积资源，进一步放大了市场中的阶段性供不应求现象。另一方面，油品质量升级需要增加炼厂的基建投资和生产成本。柴油质量升级需要炼厂改扩建、新建柴油加氢精制装置、制氢装置或更换高效脱硫催化剂，而且柴油加氢精制装置在高温、高压下运行，制氢装置又是高耗能易爆装置，这些都将增加炼厂的投资、生产成本和安全成本。仅从柴油加氢精制装置投资一项看，2010年10月国内新建成的一套规模为260万吨/年的柴油加氢精制装置的投资就达近30亿元。在炼油行业因价格机制导致巨大的政策性亏损的情况下，炼厂还面临巨大装置设备升级改造和资金短缺双重压力。

（五）国际地缘政治复杂多变，对外油气合作环境日益恶化，我国石油安全形势更加严峻

国际政治局势风起云涌，中东北非等地区政局持续动荡，世界石油地缘政治形势错综复杂，特别是伊朗核问题不断升级，南北苏丹冲突加剧，进一步增加了国际石油市场的变数，影响了全球石油供需平衡，也加大了我国石油供应安全及石油公司的海外生产经营的风险。